Bei einem traditionellen Börsengang muss das Unternehmen eine Registrierungserklärung bei der Securities and Exchange Commission (SEC) einreichen und einen umfassenden Bewertungsprozess durchlaufen. Diese weniger strenge Regulierungsbehörde ermöglicht es den Unternehmen, schneller und flexibler zu agieren.
Unternehmer könnten einen umgekehrten Börsengang als Mittel oder schnellen Weg in Betracht ziehen, um den anstrengenden Prozess eines traditionellen Börsengangs zu vermeiden, der sich auf den Ruf des neuen sozialen Unternehmens auswirken kann. Das neue Managementteam könnte bei der Verwaltung der neuen Verpflichtungen des börsennotierten Unternehmens auf Schwierigkeiten stoßen, insbesondere wenn es keine Erfahrung mit den offenen Märkten hat.
Ein privates Unternehmen bezeichnet ein börsennotiertes Unternehmen, häufig eines mit geringer Reverse IPO Leistung, begrenzten Vermögenswerten oder einem angespannten Geschäft. Die Investoren des privaten Unternehmens tauschen ihre Anteile normalerweise gegen eine Regulierungsbehörde im sozialen Unternehmen. Infolgedessen übernimmt das Managementteam des privaten Unternehmens die Kontrolle über das öffentliche Unternehmen, das nun gemäß der Geschäftsstrategie, dem Stil und dem Traum des privaten Unternehmens operiert.
Während herkömmliche Börsengänge aufgrund regulatorischer Anforderungen und Marktbedingungen Monate oder sogar Jahre dauern können, kann ein umgekehrter Börsengang oft in wenigen Wochen abgeschlossen werden. Der Prozess ist strukturierter, was insbesondere für Unternehmen interessant ist, die schnell an die Börse gehen möchten, ohne die langwierigen Verfahren eines Börsengangs. Unternehmen können Geld für Roadshows, Investorengespräche und andere mit dem Börsengang verbundene Kosten sparen.
Ein umgekehrter Börsengang, auch als umgekehrte Übernahme oder umgekehrte Fusion bezeichnet, ist ein Verfahren, bei dem ein privates Unternehmen durch den Kauf eines bereits börsennotierten Unternehmens an die Börse gebracht wird. Dieses Verfahren wird allgemein als Alternative zum traditionellen Börsengang (IPO) angesehen, bei dem ein privates Unternehmen seine Anteile direkt an der Börse notiert. Bei einem Reverse IPO fusioniert das private Unternehmen mit einem öffentlichen Unternehmen oder übernimmt die Kontrolle darüber, wodurch es viele der Herausforderungen, Kosten und regulatorischen Hürden umgeht, die normalerweise mit einem herkömmlichen IPO verbunden sind.
Ein privates Unternehmen ist ein börsennotiertes Unternehmen, normalerweise eines mit geringen Betriebsabläufen, begrenzten Vermögenswerten oder ein belastendes Unternehmen. Die Aktionäre des privaten Unternehmens tauschen normalerweise ihre Anteile gegen eine regulierende Beteiligung am öffentlichen Unternehmen. Infolgedessen übernimmt das Managementteam des privaten Unternehmens die Kontrolle über das öffentliche Unternehmen, das nun unter der Geschäftsidee, -strategie und -version des privaten Unternehmens läuft.
Ein Reverse IPO, auch als umgekehrte Übernahme oder umgekehrte Fusion bekannt, ist eine Methode, bei der ein privates Unternehmen durch den Erwerb eines bereits börsennotierten Unternehmens börsennotiert wird. Bei einem Reverse IPO fusioniert das private Unternehmen mit einem öffentlichen Unternehmen oder übernimmt die Kontrolle darüber, wodurch es viele der Herausforderungen, Kosten und regulatorischen Hürden umgeht, die normalerweise mit einem herkömmlichen IPO verbunden sind.
Es kann ein sehr effektives Instrument für Unternehmen sein, die schnell und effektiv in den sozialen Markt einsteigen möchten. Letztendlich hängt ein erfolgreicher Reverse IPO davon ab, die richtige soziale Ebene auszuwählen, die Anforderungen der Investoren zu erfüllen und die Herausforderungen zu meistern, die mit der Entwicklung zu einem börsennotierten Unternehmen verbunden sind.